深圳ODI备案手续操作指南

深圳ODI备案手续操作指引

深圳ODI备案手续,ODI备案手续

随着国内企业全球化进程的发展，越来越多的企业实施“走出去“战略，在国际市场上大展身手，很多企业在这个过程中不可避免地进行了ODI(境外直接投资），在境外以内地居民个人或企业的名义设立了投资实体，这些实体除了受当地法律监管之外，也应符合中国相关法规的监管要求。

本文我们选取了三个在国内、香港已经完成或正在申请IPO的企业案例，从已经公开披露的信息，分析、总结这些企业境外投资架构，看一下他们是如何达到国内监管要求的。1、披露了办理ODI投资审批的案案例一、安克创新的ODI架构

招股说明书披露的ODI审批信息：

2015 年9 月21 日，海翼有限股东会作出决议，同意海翼有限以6 万美元价格收购原股东持有的Anker Cayman****的股权。

同日，海翼有限与Anker Cayman原股东签署《股份转让协议》，收购其合计持有的Anker Cayman****的股权，转让价格合计为6 万美元。

2015 年11 月3 日，Anker Cayman 董事会作出决议，同意海翼有限收购上述股东持有的Anker Cayman****的股权。

2015 年10 月21 日，海翼有限取得湖南省商务厅颁发的《企业境外投资证书》（境外投资证N4300201500164 号），于2015 年11 月23 日取得湖南省发展和改革委员会出具的《项目备案通知书》（湘发改备案[2015]166号）。本次收购完成后，发行人持有Anker Cayman****的股权。

Anker HK 是Anker Cayman 的全资子公司，Anker UK、Fantasia 是Anker HK 的全资子公司，因此本次收购完成后，发行人通过Anker Cayman 持有Anker HK****的股权，通过Anker HK 分别持有Anker UK、Fantasia ****的股权。发行人已于2016年7月18 日就前述境外再投资事项填报了《境外中资企业再投资报告表》。

嘉德观点：海翼在收购Anker Cayman前，获得了商务部及发改委的批准证书，把境外其他公司整合在Anker Cayman旗下，通过填报境外再投资报告的方式获得批准，这样大大简化了其他境外实体的ODI审批程序。

- 优点：境内机构投资者的投资成本体现在开曼公司层面，未来退出时不会导致投资成本无法确认税基问题；另外，境内机构投资者未来可以通过ODI通道将退出收益汇回境内分配。

- 缺点：ODI审批耗时较长且存在一定不确定性，在ODI审批完成前，项目未交割，被投资对象无法快速取得投资价款，境内机构投资者不享有股东权利。